【開市必讀】2021-01-07
1、產能持續緊張，內存產品近一個月漲幅已超10%。據最新預測，2021年第一季整體DRAM均價將止跌回穩。服務器市場需求預計今年也將重啟，加上英特爾及AMD發力新款CPU架構將帶來一波硬件升級需求，業內普遍預計2021年DRAM市場將供不應求。
【公司方面：兆易創新（603986）NOR Flash產品涵蓋市場的絕大部分容量類型，2019年中小容量NOR Flash市場占有率位居全球第三。紫光國微（002049）子公司西安紫光國芯是國內領先的DRAM設計公司，目前已成為國產DRAM存儲器的主要供應商。】
2、封測行業一季度將再度調漲價格，最高漲幅達20%。機構指出，封測景氣度較高的最根本原因在于下游需求旺盛，如新能源汽車需求旺盛以及5G手機開始放量等。同時隨著大批新建晶圓廠產能的釋放以及國內主流代工廠產能利用率的提升，晶圓廠的產能擴張也勢必蔓延至中下游封裝廠商，將帶來更多的半導體封測新增需求。
【公司方面：長電科技（600584）封測領域擁有SiP、WLP、FC、2.5D/3D等先進工藝，產品和技術涵蓋了主流集成電路系統應用。華天科技（002185）國內封測行業領先廠商，客戶資源優秀，疫情下積極拓展國內新客戶88家，取得博世、安世等大客戶訂單。】
3、開售僅6天，Model Y預計交付日期已變為今年第二季度。機構指出，相比同價位的豪華品牌和自主品牌新能源車型，Model Y在品牌力、價格、電池技術和自動駕駛功能上均具有顯著優勢，具有成為“爆款”的潛力。特斯拉Model Y價格下調，有望拉動終端需求大幅提升，疊加歐洲出口需求，產業鏈公司有望顯著受益。
【公司方面：常熟汽飾（603035）已取得特斯拉上海工廠 Model Y、 蔚來 Force 車型等項目。聯創電子（002036）車載鏡頭供貨覆蓋了大部分特斯拉車型，包括Model Y。】
4、汽車智能化大方向，巨頭自動駕駛走出國門邁出重要一步。機構表示，中車、特斯拉、華為、小鵬等車企紛紛加碼布局，2021年是自動駕駛的爆發元年，將持續實現量價齊升。后續繼續關注政策力度，以及京滬一號高速示范項目、車聯網先導區的建設進展，對產業的提升帶動作用。
【公司方面：均勝電子（600699）是全球汽車智能、安全系統龍頭供應商，在自動駕駛、5G-V2X、車載信息系統和汽車數據服務等領域有一定優勢，在手訂單充沛。德賽西威（002920）主要業務以智能座艙、智能駕駛、車聯網為主要核心業務，國內前裝導航市場份額超過20%。】
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